La séptima edición, actualizada a enero 2024, del estudio “Latam Insurtech Journey”, elaborado por la consultora Digital Insurance Latam, se pregunta -a modo de disparador- si el ecosistema insurtech latinoamericano logrará superar las 500 insurtechs. Lo cierto es que no se encuentra lejos de lograrlo…
El ecosistema insurtech en América Latina, compuesto por 477 empresas, ha experimentado un modesto crecimiento anual del 2%, con una tasa de crecimiento orgánico, sin descontar el cierre de insurtechs, que se sitúa en un vibrante +15%, es decir que aparecieron o pivotearon 71 insurtechs en los últimos 12 meses.
Este crecimiento es particularmente significativo en el contexto de una disminución del 44% en la inversión en 2023 en comparación con el año anterior, marcando un ecosistema resiliente que continúa adaptándose y evolucionando. En tanto que la tasa de mortalidad anual, incluyendo los pivoteos, alcanza el 13%, con más de 60 insurtechs desaparecidas en 2023.
“El ecosistema insurtech está viviendo una etapa de transición y se está saneando”, explica Hugues Bertin, CEO de Digital Insurance Latam.
El estudio destaca tendencias y cambios significativos dentro del sector hacia dos grandes tendencias: por un lado, los seguros embebidos y el rol de las grandes plataformas digitales en este contexto; y, por otro, la tecnología para potenciar nuevos canales de distribución o fortalecer el rol de la intermediación tradicional, incluyendo modelos de distribución innovadores. Estos modelos enfatizan los canales digitales y la integración de la tecnología en los procesos de seguros tradicionales, mostrando el compromiso del sector con la innovación y enfoques centrados en el cliente.
Las perspectivas específicas de cada país ofrecen una comprensión más profunda de los desafíos y oportunidades únicos dentro de la región. Arrancando por nuestro país, hay que decir que el ecosistema insurtech de Argentina roza las 80 empresas: son un total de 78 (mismo número que en la edición previa del reporte), que representan el 13% de las insurtechs de América Latina, sigue sufriendo una caída del 4%, con una tasa de mortalidad del 15%, especialmente para las insurtechs que no han logrado exportar sus servicios. La flexibilidad de la regulación actual podría ser beneficiosa para las insurtechs.
El gigante Brasil, a pesar de una alta tasa de mortalidad del 12% entre las startups de insurtech, es decir, el 40% de las insurtechs desaparecidas en Latam, continúa jugando un papel significativo en el ecosistema debido a su capacidad para atraer inversiones y a su gran tamaño de mercado, ya que, con 194 empresas, concentra el 33% de todas las insurtechs latinoamericanas.
Por su parte, México y Colombia se destacan por sus ecosistemas dinámicos y ambientes colaborativos que fomentan el crecimiento y la expansión internacional. En tanto que Chile se distingue por su enfoque en la innovación y la flexibilidad regulatoria, que ha sido esencial para habilitar el desarrollo insurtech dentro del país.
“Cada país vive su propia realidad, pero nunca antes el continente estuvo tan integrado, tanto entre los actores de un mismo país, como aseguradoras, brokers e insurtechs, como también a nivel interpaíses con el rol de las asociaciones y, en particular, de la Alianza Insurtech del Pacífico”, aclara Bertin.
El informe se caracteriza por describir con datos exhaustivos el ecosistema en su totalidad y también arroja luz sobre el panorama de financiamiento en 2023, que se caracterizó por una disminución significativa en la inversión, con sólo 125 millones de dólares invertidos, representando una reducción del 44% en comparación con el año anterior. A pesar de esto, hubo una notable concentración de inversión en soluciones insurtech full stack, destacando la adaptación del mercado a las demandas cambiantes de los consumidores y la búsqueda de soluciones de seguros más integradas.
En conclusión, el sector insurtech de América Latina, si bien enfrenta una gran cantidad de desafíos, incluida una disminución significativa en la inversión y una alta tasa de mortalidad entre las startups, sigue mostrando su espíritu resiliente e innovador.
“La colaboración que existe en América Latina de parte de todo el sector asegurador para co-construir la protección del futuro en Latam es una dinámica única a nivel mundial y muchos nos están observando desde Europa o América del Norte”, concluye Bertin.
